thomas

V1

2022/10/18阅读:21主题:橙心

工具变量

工具变量法

上讲回顾

面板数据

小组作业分享

工具变量法

给我一个支点,我就可以撬动地球。
给我一个工具变量,我就可以证明任何因果关系。

工具变量几乎是最重要的因果分析工具,没有之一。

2、工具变量的选取
只与方程中的解释变量相关,而与方程中的误差项无关,

(1)工具变量Z必须为外生变量,即

(2)工具变量Z必须与内生自变量X高度相关,即

总结为:与扰动项无关,与内生变量相关,能够替代或者表达原内生变量的信息,
工具变量IV应该尽量是外生的(如历史/自然/气候/地理之类),它应该在理论上对被解释变量(以下称Y)没有直接影响,但应该通过影响被工具的变量(以下称X)而间接影响被解释变量Y。

例子:

1、移民病死率与制度;
2、双胞胎与基因


工具变量回归


IV练习

本讲回顾

课后作业

分类:

后端

标签:

后端

作者介绍

thomas
V1